Sermaye Piyasası Kurulu(SPK), hisseleri Teşebbüs Sermayesi Pazarında(GSP) süreç görecek iştiraklere ait metot ve temelleri belirledi. SPK’nın mevzu ile ilgili Bildirimi Resmi Gazete’de yayımlandı.
Tebliğin maksadı, halka Aleni olmayan iştiraklerin GSP’de süreç görmek üzere kapital artırımı yoluyla ihraç edilecek hisselerinin halka arz edilmeksizin nitelikli yatırımcılara satışına ve Laf konusu iştiraklerin yükümlülükleri ile muafiyetlerine ait yöntem ve temelleri düzenlemek olarak açıklandı.
Payları Teşebbüs Sermayesi Pazarında süreç gören anonim iştirakler, Kanunun 16 ncı unsurunun birinci fıkrası uyarınca halka Aleni iştirak sayılacak.
Ortaklıkların kapital artırımı suretiyle ihraç edilecek hisselerinin halka arz edilmeksizin nitelikli yatırımcılara satılabilmesi ve GSP’de süreç görebilmesi için temelleri Şuraca belirlenen izahname hazırlanması ve bu izahnamenin Şuraca onaylanması Mecbur olacak.
Payların Teşebbüs Sermayesi Pazarında süreç görmesi maksadıyla nitelikli yatırımcılara satışına ait izahnamenin onayı emeliyle Şuraya yapılacak müracaat öncesinde aşağıdaki süreçler yapılacak:
a) Paydaşlık Yönetim şurasının, temel mukavelenin Konsey düzenlemelerine ve Kanunun Gaye ve unsurlarına Müsait hale getirilmesi için Gerekli değişiklikleri içerecek formda hazırlanan husus tadil tasarılarını karara bağlaması ve paydaşlık tarafından Ek-1’de yer Meydan evraklarla Birlikte Heyete başvurulması gereklidir. temel kontrat değişiklikleri, Konseyin Müsait görüş karar tarihinden itibaren azami altı ay içinde yapılacak genel heyet toplantısında karara bağlanır. Altı ay içinde genel konseyden geçirilerek onaylanmayan tadil tasarıları geçerliliğini yitirir.
b) İştirakin kayıtlı kapital sisteminde olması durumu dış olmak üzere, TTK kararları çerçevesinde genel konseyce sermayenin artırılmasına ve yeni Pay alma haklarının kısmen ya da büsbütün sonlandırılmasına ait karar alınır. Paydaşlığın kayıtlı kapital sisteminde olması durumunda ise Laf konusu süreçler temel mukavele ile yetkilendirilmesi halinde Yönetim kurulunca yerine getirilir. Yeni Pay alma haklarının kısmen yahut büsbütün sonlandırılmasında TTK’nın 461 inci hususunun ikinci fıkrasına uyulur. Yeni Pay alma haklarının kısmen kullandırılması durumunda ise TTK’nın 461 inci unsurunun üçüncü fıkrasına uyulur.
Süreçlerin yerine getirilmesinden sonra Şuraca belirlenen asıllar uyarınca hazırlanmış izahname ve ilgili dokümanların eklendiği bir dilekçe ile izahnamenin onaylanması için paydaşlık yahut yetkili kurum tarafından Heyete başvurulacak.
İştiraklerin Konsey düzenlemelerine Müsait olarak hazırlanmış ve Özel Müstakil kontrolden geçmiş, hisselerin satışa sunulacağı yıldan evvelki yıla ilişkin finansal tabloları prestijiyle; etkin toplamının en az 20 Türk Lirası meblağında olması, net satış hasılatının en az 10 Türk Lirası meblağında olması, kayıtlı kapital sistemine geçmek için ise tescil edilmiş sermayesinin en az 10 milyon TL fiyatında ve tamamının ödenmiş olması, gerekecek.
İzahname hazırlanması, Konsey onayına sunulması, tescil ve ilanı, izahnameden mesuliyet ile izahname değişikliği ve öteki konularda 22/6/2013 tarihli ve 28685 sayılı Resmî Gazete’de yayımlanan İzahname ve İhraç Dokümanı Bildirisi (II-5.1)’nin izahnameye ait kararları kıyasen uygulanacak. İzahnamede yer alacak finansal tablolar belirlenen temellere nazaran hazırlanacak.
GSP’de süreç görmek üzere hisseleri halka arz edilmeksizin ihraç edilecek iştiraklerde ek Pay satışı gerçekleştirilemez.
Payların satış fiyatının nominal kıymetinden yüksek olması durumunda, satış fiyatı ve bu fiyatın hesaplanmasında kullanılan tekniklere ait olarak hisselerin satışına aracılık eden yetkili kuruluşça hazırlanan fiyat tespit raporu, satışın yapılacağı tarihten en az iki gün Evvel Konseyin ilgili düzenlemeleri çerçevesinde KAP’ta ilan edilecek. Satışa aracılık eden yetkili kuruluşun, hisseleri GSP’de süreç görecek paydaşlığın, Konseyin ilgili düzenlemelerinde tanımlanan bağlantılı tarafı olması halinde, fiyat tespit raporu Öbür bir yetkili kurum tarafından hazırlanacak.
Ortaklık hisselerinin GSP’de süreç görmesi emeliyle Konseye yapılan müracaatlarda yetkili kurum ile ihraççı ortasında Heyetin aracılık faaliyetlerine ait düzenlemelerine Müsait olarak satışa aracılık mukavelesi imzalanacak.
Payları GSP’de süreç görecek iştiraklerin hisselerinin nitelikli yatırımcılara halka arz edilmeksizin satışında 28/6/2013 tarihli ve 28691 sayılı Resmî Gazete’de yayımlanan kapital Piyasası Araçlarının Satışı Bildirisi (II-5.2)’nin nitelikli yatırımcılara yapılacak satışlara ait kararları mahiyetine Müsait düştüğü ölçüde kıyasen uygulanacak.
Kurulca onaylı izahnamenin ilanından sonra, hisselerin satışa sunulacağı tarihten en az iki gün evvel, satışın başlangıç ve bitiş tarihinin KAP’ta ilan edilmesi Mecbur olacak. Hisselerin satış müddeti iki Amel günü olacak.
Yetkili kuruluşun, ihracın sonuncu meblağını, yatırımcı sayısını ve hisselerin nominal kıymetinin yüzde beşinden fazlasını satın Meydan şahıs ve kurumları, İsim belirtilmesi Mecbur olmaksızın, dağıtım listesinin katılaştığı günü takip eden iki Amel günü içinde KAP’ta açıklaması Mecbur olacak.
Ortaklıkların GSP’de süreç görmeden evvelki hisseleri bu Tebliğ’de belirtilen mühletler boyunca Borsada süreç gören niteliğe dönüştürülemeyecek.
GSP’de sadece kapital artırımı yoluyla ihraç edilecek hisseler süreç görecek.
Ortaklıkların hisseleri, borsada süreç görmeye başladığı yılı takip eden 2 Yıl tamamlanmadan halka arz edilerek satılamayacak.
Ortaklıklar, hisseleri borsada süreç görmeye başladığı yılı takip eden beş yılı aşmamak üzere hisselerinin borsanın diğer pazarlarında süreç görmesini teminen, Şuranın ilgili düzenlemeleri uyarınca hisselerinin sırf kapital artırımı yoluyla halka arz edilmesi suretiyle düzenlenecek izahnamenin onaylanması talebiyle Şuraya müracaatta bulunmak zorunda olacak.
Kurulca izahnamesi onaylanmayan ya da belirtilen müddette izahname onayı için Heyete başvurmayan iştirak ayrıca bir sürece gerek kalmaksızın kanun kapsamından çıkmış ve hisseleri borsa tarafından GSP’den çıkarılmış sayılacak. GSP’den çıkarılmış sayılan iştirak, çıkarılmış sayılma tarihinden itibaren 2 Yıl boyunca hisselerinin halka arzı maksadıyla 22/6/2013 tarihli ve 28685 sayılı Resmî Gazete’de yayımlanan Pay Bildirisi (VII-128.1) kapsamında müracaat yapamayacak.
Kanun kapsamından çıkmış olan iştirakler için Pay Bildirimi (VII-128.1)’nin ortak sayısı nedeniyle hisseleri halka arz olunmuş sayılan iştiraklere ait kararları uygulanmayacak.
İzahnamenin onaylanması ve hisselerinin halka arzından sonra hisseleri borsanın öteki pazarlarında süreç görmeye başlayan iştiraklerin, daha Evvel GSP’de süreç gören hisseleri dış olmak üzere, halka arza bahis olmayan hisseleri, hisselerinin borsanın öbür pazarlarında süreç görmeye başladığı tarihten itibaren 2 Yıl geçmeden borsada süreç gören niteliğe dönüştürülemeyecek.
Payları GSP’de süreç görecek paydaşlıklar üç ve dokuz aylık Uzaklık Devre finansal rapor düzenleme yükümlülüğünden muaf olacak.
Ortaklıklara ait genel bilgilerin KAP’ta yer Meydan ilgili form kullanılarak yayımlanması ve bu bilgilerde rastgele bir değişiklik olduğunda, paydaşlıklar tarafından Gerekli güncellemenin en geç iki Amel günü içinde yapılması Mecbur olacak.
Bir gerçek yahut hukuksal kişinin ya da bu gerçek yahut hukukî şahıs ile Birlikte devinim eden öteki gerçek yahut hukuksal bireylerin direkt bir iştirakin sermayesindeki hissesinin yahut Yekün oy haklarının yüzde 5, yüzde 25, yüzde 50, yüzde 67 yahut yüzde 95’ine ulaşması yahut Laf konusu oranların altına düşmesi ya da bir kontrat nedeniyle yahut sair yollarla paydaşlığın Yönetim denetiminin direkt el değiştirmesi halinde, bu şahıslar tarafından en geç iki Amel günü içinde kamuya İzah yapılacak.
patronlardunyasi.com
Yorum Yok